Practice

Fintech, Digital Assets & Web3

Assistiamo emittenti di crypto-asset, CASP, banche, IMEL, istituti di pagamento, fondi e operatori fintech nelle operazioni e nei procedimenti regolamentari governati da MiCAR, DLT Pilot Regime, DL Fintech, DORA e PSD2/PSD3, in contesti domestici e cross-border.

Cosa facciamo

Qualificazione regolamentare di token e crypto-asset (MiCAR)
Autorizzazioni CASP, IMEL, IP, ECSP
Emissioni di strumenti finanziari digitali (DL Fintech)
Strutture DLT Pilot Regime (SS DLT, TSS DLT, MTF DLT)
Compliance DORA e contratti IT third-party
Antiriciclaggio per operatori crypto e travel rule
Pareri regolamentari e interazione con CONSOB, Banca d'Italia, UIF

Pilastri di servizio

MiCAR e crypto-asset

Assistenza nella qualificazione regolamentare di token (ART, EMT, altri crypto-asset), white paper, procedure autorizzative CASP, governance, conflitti d'interesse e disclosure verso il pubblico. Coordinamento con CONSOB e Banca d'Italia per autorizzazioni e notifiche.

DL Fintech e strumenti finanziari digitali

Strutturazione di emissioni di strumenti finanziari digitali ai sensi del D.L. 25/2023, scelta dell'infrastruttura DLT, ruoli di responsabile del registro, profili di iscrizione presso CONSOB, interazione con sistemi di regolamento e SS DLT/TSS DLT.

DLT Pilot Regime

Assistenza a market infrastructure (SS DLT, TSS DLT, MTF DLT) nelle istanze di autorizzazione e nelle deroghe ammesse dal Regolamento (UE) 2022/858, anche in coordinamento con le autorità nazionali competenti e l'ESMA.

Servizi di pagamento e moneta elettronica

Autorizzazioni IP e IMEL presso Banca d'Italia, modifiche dello statuto regolamentare, perimetro PSD2 e preparazione alle modifiche PSD3/PSR, schemi di pagamento, open banking, terze parti TPP, strong customer authentication.

DORA e resilienza operativa digitale

Gap analysis e implementazione del Regolamento (UE) 2022/2554, gestione del rischio ICT, mappatura dei fornitori critici, contrattualistica IT third-party, framework di incident reporting, threat-led penetration testing dove applicabile.

Crowdfunding e finanza alternativa

Autorizzazione di provider ECSP (Reg. UE 2020/1503) presso CONSOB, predisposizione di key investment information sheet, governance e tutele degli investitori, profili commerciali e di marketing transfrontaliero.

AML/CFT per operatori digital assets

Adempimenti antiriciclaggio specifici per CASP e fornitori di servizi crypto, travel rule, valutazioni del rischio paese e cliente, interazione con UIF e procedure di adeguata verifica rafforzata.

Quadro regolamentare

Quadro regolamentare di riferimento. Regolamento (UE) 2023/1114 (MiCAR), Regolamento (UE) 2022/858 (DLT Pilot Regime), D.L. 17 marzo 2023, n. 25 convertito in L. 10 maggio 2023, n. 52 (DL Fintech), Regolamento (UE) 2022/2554 (DORA) e relativi RTS/ITS, Direttiva (UE) 2015/2366 (PSD2) e pacchetto PSD3/PSR in corso di trasposizione, Regolamento (UE) 2020/1503 (ECSPR), D.lgs. 231/2007 e decreti attuativi AML.