Practice

Banking, Finance & Capital Markets

Assistiamo banche, istituzioni finanziarie, fondi, asset manager, intermediari vigilati, sponsor, imprese ed emittenti in operazioni di finanziamento, structured finance, debt e equity capital markets e regolamentazione finanziaria, in contesti domestici e cross-border.

Cosa facciamo

Diritto bancario e regolamentazione prudenziale (CRR3/CRD6)
Corporate lending, acquisition e leveraged finance
Structured finance e cartolarizzazioni
Debt e equity capital markets
Asset management, SGR, AIF, UCITS, ELTIF 2.0
Derivati, ISDA e prodotti strutturati
Vigilanza CONSOB, Banca d'Italia, IVASS e BCE/SSM

Pilastri di servizio

Diritto bancario e regolamentazione finanziaria

Assistenza a banche e gruppi bancari sui profili autorizzativi e di vigilanza ai sensi del TUB e del pacchetto CRR3/CRD6, governance e remunerazioni, requisiti prudenziali, vigilanza microprudenziale e macroprudenziale, gestione delle crisi bancarie ai sensi del quadro BRRD e SRMR.

Corporate lending, acquisition e leveraged finance

Strutturazione e negoziazione di finanziamenti corporate, acquisition finance e leveraged buyout, club deal e finanziamenti sindacati, documentazione LMA, security package, intercreditor agreement, MAC clause e covenant package.

Structured finance e securitisation

Cartolarizzazioni tradizionali e sintetiche ai sensi del Regolamento (UE) 2017/2402, GACS sui crediti deteriorati, true sale e risk retention, SRT (significant risk transfer), STS qualification, profili contabili e di vigilanza, contratti complessi di trade receivable financing.

Debt e equity capital markets

Emissioni di obbligazioni corporate, hybrid, AT1 e Tier 2, programmi EMTN, Eurobond, private placement, profili di prospetto ai sensi del Regolamento (UE) 2017/1129 e revisione Listing Act 2024, aumenti di capitale, accelerated bookbuild e rights issue, coordinamento con sponsor e banche collocatrici.

Asset management e fondi alternativi

Costituzione di SGR e gestori europei, AIF e UCITS, fondi di credito, fondi di private equity e venture capital, fondi immobiliari, ELTIF 2.0 ai sensi del Regolamento (UE) 2023/606, profili regolamentari ai sensi di AIFMD II (Dir. UE 2024/927), distribuzione cross-border e passaporto.

Derivati e strumenti finanziari complessi

Documentazione ISDA, CSA e schedule, derivati su tassi, valute, equity e materie prime, clearing e segnalazione EMIR, hedge accounting, prodotti strutturati e note linked, profili documentali nelle operazioni di acquisition finance e project finance.

Vigilanza CONSOB, Banca d'Italia e IVASS

Interazione con le autorità di vigilanza per autorizzazioni, comunicazioni e provvedimenti, presidio degli emittenti quotati nei rapporti con CONSOB e Borsa Italiana, profili prudenziali e di trasparenza, coordinamento con BCE in ambito SSM ove applicabile, sovrapposizioni tra vigilanza bancaria e assicurativa.

Quadro regolamentare

Quadro regolamentare di riferimento. Testo Unico Bancario (D.lgs. 385/1993), Testo Unico della Finanza (D.lgs. 58/1998), Regolamento (UE) 575/2013 (CRR) e Direttiva 2013/36/UE (CRD) come integrati dal pacchetto CRR3/CRD6 (Regolamento (UE) 2024/1623 e Direttiva (UE) 2024/1619), Regolamento (UE) 2017/2402 (Securitisation Regulation), Regolamento (UE) 2017/1129 (Prospetto) come modificato dal Listing Act 2024, Regolamento (UE) 596/2014 (MAR), Direttiva 2014/65/UE (MiFID II) e Regolamento (UE) 600/2014 (MiFIR), Regolamento (UE) 648/2012 (EMIR), Direttiva 2014/91/UE (UCITS V), Direttiva 2011/61/UE (AIFMD) come modificata dalla Direttiva (UE) 2024/927 (AIFMD II), Regolamento (UE) 2023/606 (ELTIF 2.0), Direttiva 2014/59/UE (BRRD) e Regolamento (UE) 806/2014 (SRMR).